Le Brexit a-t-il eu un impact significatif sur le secteur financier britannique : une étude approfondie de son influence sur le taux de change de la livre

La sortie du Royaume-Uni de l’Union européenne a eu des retombées économiques et politiques conséquentes. Dans ce contexte, le présent travail cherche à identifier si le Brexit a eu un impact déterminant sur l’index ERI de la livre sterling. Pour ce faire, nous avons recouru au modèle ARIMA, particulièrement adapté à l’Event Study. Ce modèle permet d’identifier la réaction anormale d’une variable suite à la survenance d’un événement perturbateur. Appliquant ce modèle à la situation du Royaume-Uni, et après avoir validé le processus étape par étape, nous avons estimé l’évolution du cours du pound en l’absence de Brexit. Nous avons ensuite comparé cette estimation avec l’évolution réelle de la livre. Nous sommes arrivé à la conclusion que, non seulement le Brexit avait influencé le cours ERI du pound, mais qu’en outre, il l’avait impacté bien au-delà de l’intervalle de confiance à 95% de notre modèle.