Riziková averze ve spektrálních mírách rizika
Risk aversion in spectral risk measures
bakalářská práce (OBHÁJENO)
Zobrazit/ otevřít
Trvalý odkaz
http://hdl.handle.net/20.500.11956/119758Identifikátory
SIS: 216455
Kolekce
- Kvalifikační práce [10694]
Autor
Vedoucí práce
Oponent práce
Kopa, Miloš
Fakulta / součást
Matematicko-fyzikální fakulta
Obor
Obecná matematika
Katedra / ústav / klinika
Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky
Datum obhajoby
14. 7. 2020
Nakladatel
Univerzita Karlova, Matematicko-fyzikální fakultaJazyk
Čeština
Známka
Velmi dobře
Klíčová slova (česky)
riziková míra, rizikové spektrum, spektrální riziková míra, riziková AP-averze, riziková R-averzeKlíčová slova (anglicky)
risk measure, risk spectrum, spectral risk measure, AP-risk aversion, R-risk aversionTato práce se zabývá spektrálními rizikovými měrami, které se používají k měření rizika a umožňují zohlednit rizikovou averzi investora. Nejprve jsou představeny základní definice a vlastnosti rizikových měr, rizikových spekter a SRM (spektrálních rizikových měr) jak pro spojitá, tak diskrétní rozdělení výnosů/ztrát. Následuje zavedení pojmu SRM-rozhodování a několika známých SRM. Rovněž je zde krátce popsána teorie očeká- vaného užitku. V další části je definován pojem rizikové AP-averze a R-averze a je zde vysvětleno, jak lze tyto averze porovnávat pomocí integrálu rizikového spektra či AP- averzi pomocí spektrální AP-míry. Následuje zkoumání konzistence rizikové AP-averze a R-averze na známých SRM i v obecném případě. Poslední část je věnována numeric- kému příkladu, ve kterém pomocí SRM najdeme nejlepší portfolio pro investování do pěti akcií. 1
This thesis deals with spectral risk measures which are useful for measuring risk aversion. First, we define basic definitions and properties of risk measures, risk spectrum and SRM (spectral risk measure) both continuous and discrete profit/loss distribution. Next, we establish a notion of SRM-decision maker and some known SRM. Also there is shortly described the expected utility theorem. In the next part we define a notion AP-risk aversion and R-risk aversion and we explain how we can compare these risk aversions by the antiderivative of the risk spectrum and how to compare AP-risk aversion by spectral AP-measure. Next, we investigate the consistency of AP-risk aversion and R-risk aversion in known SRM and in general case. The last part is devoted to numerical example in which thanks to using SRM we find the best portfolio for investment in five stocks. 1
Citace dokumentu
Metadata
Zobrazit celý záznamSouvisející záznamy
Zobrazují se záznamy příbuzné na základě názvu, autora a předmětu.
-
Jádrové odhady rizikové funkce
Výsledek obhajoby: UZNÁNOSelingerová, Iveta (Univerzita Karlova, Matematicko-fyzikální fakulta, 2018)Datum obhajoby: 19. 12. 2018Jádrové odhady rizikové funkce Abstrakt Tato disertační práce se věnuje metodám pro zpracování cenzorovaných dat v analýze přežití. Hlavní pozornost je zaměřena na rizikovou funkci, která vyjadřuje okamžitou pravděpodobnost ... -
Využití sociálně psychologických her v prevenci rizikového chování v adolescenci
Pixová, Veronika (2004) -
Stochastic Programming Problems in Asset-Liability Management
Výsledek obhajoby: OBHÁJENORusý, Tomáš (Univerzita Karlova, Matematicko-fyzikální fakulta, 2017)Datum obhajoby: 14. 6. 2017Hlavním cílem této práce je vytvořit vícestupňový model stochastického programování popisující řízení aktiv a pasiv leasingové společnosti. Na za- čátku práce je představen obchodní model společnosti a také jeho přepis do ...